On This Page
ASN Microkredietfonds
Kerngegevens
Fondsomvang
€167.7M
Doelrendement
3.6%
Gerealiseerd rendement
2.4%
Oprichtingsjaar
1996
Beschikbaarheid
Open voor publiek
Structuur
Subfund of ASN Beleggingsfondsen AIF N.V. (open-end AIF)
Categorie
Open-end
Domicilie
Nederland
GP-type
Single
Liquiditeit
Hoog (<1 jaar)
Beheervergoeding
2.3%
Carry
Geen prestatievergoeding%
ISIN
NL0014270266
Valuta's
EUR
Toegankelijk voor
Particuliere beleggers
Liquiditeitsopties
Dagelijks verhandelbaar via Euronext Fund Services
Kenmerken
Essentiële-informatiedocument (EID/KID) – EU-fondsen
KID-risico-indicator
2 van 7
Jaarrendementen (KID-scenario’s)
Stress
-7.66%
Gematigd
1.09%
Gunstig
3.64%
Gemiddeld totaal kostenniveau (KID)
2.3%
Allocaties
Geografische spreiding
Beleggingsstrategie
Sectorfocus
Historisch rendement
Rendementsoverzicht
R-Class (EUR, distributing) — Performance from 1996-06-14 to 2026-08-31
NAV: 50.56
Performance Comparison
MTD
0.21%
Year to Date
3.29%
1-Year Return
4.52%
3-Year Return
0.78%
Annualized Since Inception
2.43%
Over dit fonds
ASN Microkredietfonds in het kort
Het ASN Microkredietfonds financiert sinds 1996 microfinancieringsinstellingen. Het is een subfonds van ASN Beleggingsfondsen AIF N.V. en belegt uitsluitend in de ASN Microkredietpool, die op 30 juni 2026 directe beleggingen had in 80 MFI's in 43 landen: vooral leningen, aangevuld met enkele minderheidsbelangen. Beheerder ASN Impact Investors (ASN Beleggingsinstellingen Beheer B.V.) heeft een AFM-vergunning als beheerder van beleggingsinstellingen op grond van artikel 2:65 Wft. Het fonds is een abi, geen icbe, en staat open voor particuliere beleggers met dagelijkse handel via Euronext Fund Services. Het doel is een bescheiden financieel rendement naast financiële inclusie. Het fonds staat los van het ASN Energie & Innovatiefonds.
Kerncijfers
Fondsvermogen
€ 167,7 mln
R-klasse, 31 aug. 2026; pool € 350,9 mln per 30 juni 2026
Rendement sinds 1996
2,43% p.j.
Netto, t/m 31 aug. 2026; 5 jaar 1,42% p.j., 10 jaar 1,32% p.j.
Rendement 2025
-3,06%
Kalenderjaar; 2024 0,45%, 2023 5,18%
Fondskosten
2,30% p.j.
Geen in- of uitstapkosten of prestatievergoeding; servicekosten ASN Bank max. 0,30%
Risico-indicator
2 / 7
EID 6 aug. 2026; aanbevolen beleggingstermijn 5 jaar
Portefeuille
80 MFI's
Directe beleggingen in 43 landen, 30 juni 2026
Voorwaarden & liquiditeit
| Juridische structuur | Subfonds A8 van ASN Beleggingsfondsen AIF N.V., open-end beleggingsmaatschappij met veranderlijk kapitaal; abi, geen icbe; SFDR artikel 9 |
| Beheerder en toezicht | ASN Beleggingsinstellingen Beheer B.V. (ASN Impact Investors); AFM-vergunning als abi-beheerder, art. 2:65 Wft; fonds in het AFM-register als aangeboden aan particuliere beleggers |
| Bewaarder en adviseur | BNP Paribas S.A., Netherlands Branch (bewaarder); Triple Jump B.V. (beleggingsadviseur van de pool) |
| Aandelenklasse / ISIN | R-klasse NL0014270266 (EUR, Euronext Amsterdam); SI-klasse vanaf € 500.000 en I-klasse vanaf € 10 miljoen voor gekwalificeerde beleggers |
| Minimale inleg | Geen minimum voor de R-klasse; één aandeel (intrinsieke waarde € 50,56 op 31 aug. 2026) |
| Handel | Dagelijks via Euronext Fund Services; orders vóór 16.00 uur, koers de volgende beursdag; op- en afslag 0% |
| Liquiditeitsinstrumenten | Beheerder kan de afslag verhogen, tot 15% van de pool lenen of uitgifte en inkoop opschorten |
| Uitkeringen | Jaarlijks dividend; € 2,20 per aandeel uitgekeerd in 2026 over boekjaar 2025 |
| EID-scenario's (5 jaar) | Stress -7,66%, ongunstig -3,41%, gematigd 1,09%, gunstig 3,64% per jaar (EID 6 aug. 2026) |
Fondsmanager
Sascha Noé
Fondsmanager sinds 2017
Aandachtspunten. Het rendement is laag voor het risico: 1,32% per jaar over tien jaar na 2,30% fondskosten, met verliezen van 3,6% in 2020 en 3,06% in 2025. Volgens ASN zijn de rendementen tot en met 2024 behaald onder een ander beleggingsbeleid. De leningen zijn niet beursgenoteerd en gaan naar financiële instellingen in opkomende markten, dus wanbetaling, afwaarderingen en valutakoersen bepalen het resultaat; valuta-afdekking kostte 1,49% in het eerste halfjaar van 2026 en tot 30% mag niet-afgedekt in lokale valuta staan. Dagelijkse handel hangt af van de kaspositie van de pool: de beheerder kan het fonds sluiten voor inkoop. De pool wordt gedeeld met vijf ASN-mixfondsen, die op 30 juni 2026 iets meer dan de helft bezaten. Beleggingsadviseur Triple Jump is voor 23% in handen van een dochter van ASN Bank. Wie via ASN Bank belegt, betaalt daarnaast tot 0,30% servicekosten per jaar.
Verdieping en gerelateerde fondsen
Vergelijkbare fondsen
Aubley Vastrentende Obligaties
Vastrentend obligatieprogramma dat Nederlandse particuliere beleggers toegang geeft tot de Amerikaanse private credit fondsen van PennantPark. Twee varianten: 6% over 3 jaar en 7% over 5 jaar, met maandelijkse rente-uitkering en een minimale inleg van €100.000. Zekerheid via een verpanding met een dekkingsgraad van minimaal 110%. De uitgifte valt onder een prospectusvrijstelling en staat niet onder toezicht van de AFM of DNB.
BB Capital Private Credit Fund
Evergreen private credit fund-of-funds van de Nederlandse beheerder BB Capital, gelanceerd in juni 2024. Belegt in gespecialiseerde private credit fondsen die directe, overwegend senior gedekte leningen verstrekken aan middelgrote bedrijven, buiten de traditionele bancaire kanalen. Doelrendement: een stabiele 6-8% netto per jaar, met kwartaaldividend, geen capital calls en belegging vanaf dag één. Beheerd door BB Capital Management B.V., met AFM-vergunning.
BridgeFund Beleggen
Leningprogramma met vaste rente: particuliere en zakelijke beleggers lenen vanaf EUR 100.000 aan Stichting Capital BridgeFund, die daarmee kortlopende leningen van BridgeFund aan Nederlandse mkb-ondernemers financiert. Rente van 3,75% (flexibel) tot 6,00% (5 jaar) per september 2026. Geen fonds en geen AFM-toezicht.
Bufr Fonds Vastgoedhypotheken 4
Fonds van Bufr Investeringsfonds B.V. dat zakelijke hypotheken met eerste hypotheekrecht verstrekt op Nederlands commercieel vastgoed. Geprognosticeerd rendement 6,25% per jaar, maandelijks uitgekeerd, inleg vanaf € 100.000, looptijd drie of vijf jaar, maximaal 70% LTV per lening. Beheerder heeft een AFM-registratie (art. 2:66a Wft), geen vergunning.
Floryn Beleggen
Leningprogramma met vaste rente: beleggers lenen vanaf EUR 100.000 aan Floryn MKB Financieringen III B.V., de Floryn-entiteit die eigenaar is van een portefeuille leningen aan Nederlandse mkb-bedrijven. Looptijd 3 maanden tot 5 jaar tegen 3,90% tot 6,00% (september 2026), met eerste pandrecht op de portefeuille. Geen fonds; geen AFM-toezicht.
Fresh Dutch SME Fund
Open-end Nederlands fonds (FGR) met leningen aan ruim 200 gevestigde mkb-bedrijven, geselecteerd door Voordegroei en goedgekeurd door OHV. Dagelijks in- en uitstappen tegen intrinsieke waarde vanaf € 1, geen instapkosten, 0,25% uitstapkosten (max. 0,50%), lopende kosten klasse A 1,25%. € 142,4 miljoen op 24 september 2026. Beheerder met AFM-vergunning (art. 2:65 Wft).
Mogelijk Zakelijke Hypotheken Fonds 21
Besloten Nederlands hypothekenfonds dat eerste hypotheken verstrekt op zakelijk vastgoed van mkb-ondernemers. Looptijd vijf jaar, geprognosticeerde uitkering van 6,25% per jaar, maandelijks uitgekeerd, instap vanaf € 25.000. Beheerd onder een AFM-vergunning met CSC Depositary B.V. als externe bewaarder.
Verder verkennen
Meer fondsen zoals dit
Dit is een niet-geverifieerd fondsprofiel, geschreven door Fundscouter, en kan onjuistheden bevatten.
Ben je betrokken bij dit fonds? Claim dit fonds om je fondsprofiel te verifiëren en te beheren.